10.08 būs SAF tehnika 12M rezultāti. Darbinieku skaita un krājumu pieaugums Q3, izskatās, ka Aranet4 turpina izaugsmi. Prognozēju Q4 10.5MEUR apgrozījumu un 3 MEUR peļņu. 12 mēnešu apgr. 36 MEUR un peļņa 8 MEUR (2,7 EUR EPS) = 20...25 akcijas cena. 2 EUR dividendes decembrī. 12 atbildes
 |
⚡Vigants Lesausks (2022-08-03 13:56:23) |
10.08 būs SAF tehnika 12M rezultāti. Darbinieku skaita un krājumu pieaugums Q3, izskatās, ka Aranet4 turpina izaugsmi. Prognozēju Q4 10.5MEUR apgrozījumu un 3 MEUR peļņu. 12 mēnešu apgr. 36 MEUR un peļņa 8 MEUR (2,7 EUR EPS) = 20...25 akcijas cena. 2 EUR dividendes decembrī. | |
 |
Ingus Rūķis (2022-08-03 21:22:40) |
@vigants Pēdējās dienās arī diezgan ok kustība cenai pareizajā virzienā. Tā vien izskatās, ka ne tu viens prognozē labus rezultātus Q4 | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-03 21:28:50) |
@ingus Nav jau liels apgrozījums lai spriestu cik pamatota cena. Es turu dēļ dividendēm. Bet dividendes nosaka par cik ir vērts papildināt (kad akcija ir relatīvi lēta). | |
|
Ingus Rūķis (2022-08-03 21:32:06) |
@vigants Manuprāt, apgrozījuma trūkums kāreiz limitē cenu un ir iemesls, kāpēc tā šobrīd ir tik zema. Iepirkt lielāku portfeli ir pagrūti, tikpat pagrūti to pēc tam notirgot, ja ir tāda vēlme vai vajadzība. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-03 21:32:27) |
@ingus IMHO šobrīd ir ļoti lēta. Bet ir arī riski. Ticu, ka arī kāds starptautisks tehnoloģiju fonds varētu visu uzņēmumu nopirkt par lielu naudu... Lai gan uzņēmums arī pats ļoti labi aug un ģenerē €. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-03 21:40:34) |
@ingus Ja gada peļņa būs 10.5, tad P/E būs vispār nepieklājīgi maziņš ~4. Pie tam augošā uzņēmumā ar augošu peļņu. ASV biržā P/E būtu 30-50 šādam uzņēmumam. :) (t.i. 10x cena akcijai). | |
|
Ingus Rūķis (2022-08-10 17:11:22) |
@vigants Izskatās, ka esi bijis pārāk optimistisks ar prognozēm. EPS 2.01, -5M cashflow, kas liek šaubīties par potenciāli lielām dividendēm. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-10 17:19:40) |
Nu re, biju optimists. SAF Q4 bija 8.4MEUR apgrozījums un 0.8MEUR peļņu. Apgrozījums tas pats, kas gadu iepriekš, bet peļņai ir kritums. Gada apgrozījums 34 MEUR, un 6 MEUR peļņa. Izskatās, ka var cerēt uz max 1 EUR / akciju dividendēm. Būtiski pieauguši krājumi. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-10 17:19:41) |
Bet kopumā uzņēmums aug un attīstās, vairāk darbinieku, lielāki krājumi, lielāks apgrozījums un būtisks peļņas pieaugums. Manuprāt, peļņa 6MEUR / gadā pamato esošo akcijas cenu 13-15EUR par akciju. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-10 17:28:12) |
@ingus Jap. Visa nauda tiek ielikta krājumos. Vai nu 1. top piegādei kāds liels pasūtījums, vai arī 2. pasūtījumu ir ievērojami mazāk kā plānots un lietas sāk iesēsties. Šis posts, liek domāt, ka bija arī liels pasūtījums uz piegādi Jūlijā. https://t.co/GMzIAsQ1E8 | |
|
Ingus Rūķis (2022-08-10 17:39:23) |
@vigants Zinot, cik "ātri" ir dažu komponentu lead time mums pašiem (12M+), par krājumu apjomu pieaugumu galīgi nebrīnos un tie varētu būt vienkārši tāpēc, lai šāda mēroga pasūtījumus varētu paņemt. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-10 17:46:26) |
@ingus Es viņu vietā arī tieši tā darītu - censtos paņemt nedaudz vairāk uz noliktavu. Ja visi tā darīs, tad gan otrs risks, ka pieprasījuma krituma gadījumā materiāli var "iesēsties" uz ilgāku laiku. SAF gan priekšrocība, ka nav aizņēmumu kas spiež uz šiem krājumiem. | |
|
⚡Vigants Lesausks (2022-08-10 17:48:06) |
@ingus Vispār - jāieliek joka pēc akciju orderis uz rītdienu ar kādu crazy zemu cenu... ja nu kāds satrakojas un vēlas pārdot. | |